Η Nancy Thompson εργάζεται σε μία ψυχιατρική κλινική, που βρίσκεται κοντά στο στοιχειωμένο σπίτι του δρόμου με τις Λεύκες, και δουλεύει με μια ομάδα παιδιών που όλα βλέπουν στον ύπνο τους τον Φρέντι. Σύντομα η Νάνσι θα ανακαλύψει ότι ένα από τα παιδιά, η Κρίστεν, έχει ένα χάρισμα το οποιό μπορεί να βοηθήσει τα παιδιά να γλιτώσουν από τον Φρέντι για πάντα.

Ο Φρέντι Κρούγκερ επιστρέφει ακόμη μια φορά, τρομοκρατώντας τα όνειρα των παιδιών που επέζησαν. Αυτή τη φορά όμως έχει να αντιμετωπίσει μια μαθήτρια που έχει το χάρισμα να μεταπηδάει στα όνειρα των άλλων.

Η συγγραφέας Jennifer Hills (Butler) αποσύρεται από την πόλη μ ένα τροχόσπιτο στο δάσος για να ξεκινήσει το γράψιμο του επόμενου βιβλίου της. Αλλά η παρουσία της στην μικρή πόλη προσελκύει την προσοχή των λίγων ηθικά στερημένων ντόπιων που κανονίζουν να τους διδάξει ένα μάθημα μια βραδιά. Μπαίνουν στο τροχόσπιτό της με σκοπό να την τρομάξουν. Ωστόσο, κάτι που ξεκίνησε ως τρομοκρατική πράξη ταπείνωσης και εκφοβισμού, γρήγορα κλιμακώνεται σε μια ολονύχτια σωματική κακοποίηση και βάρβαρη επίθεση. Αλλά, πριν την σκοτώσουν η Jennifer προσφέρει το κακοποιημένο της σώμα σ΄ένα άγριο ποτάμι που την παρασύρει μακριά. Όταν η ώρα περνάει, οι άνδρες σταματούν την αναζήτηση και επιστρέφουν στη ζωή τους ως συνήθως. Όμως, αυτό δεν πρόκειται να συμβεί. Ενάντια σ όλες τις πιθανότητες, η Jennifer Hills επέζησε από τη δοκιμασία. Με κολασμένη διάθεση τώρα, μοναδικός της σκοπός είναι να εκδικηθεί τα κτήνη, καταφέροντας πιο τρομερά μαρτύρια απ΄ότι εκείνη υπέστη.

O Τόμας εφευρίσκει έναν τρόπο για να παρακολουθεί τις μνήμες των ανθρώπων μπαίνοντας ο ίδιος στο μυαλό τους. Πηγαίνοντας κόντρα στην ηθική του, δέχεται μια προσφορά για να μπει στις αναμνήσεις ενός εξαρτημένου από ηρωίνη, για να δει εάν έχει διαπράξει κάποιο έγκλημα. Ωστόσο, μια δυσλειτουργία προκαλεί τη λιποθυμία του, με αποτέλεσμα να παγιδευτεί μέσα στις αναμνήσεις του εγκληματία. Ο Τόμας παραμένει φυλακισμένος στη μνήμη του εξαρτημένου για περισσότερα από τέσσερα χρόνια, ψάχνοντας τρόπους διαφυγής